雖說這幾年團購模式幾乎要失去頭上的光環(huán)，但在理財產品的銷售推廣中卻仍為其保留著一席之地。7月，星展中國的理財團購中，將產品的收益與團購人數(shù)相掛鉤，團購人數(shù)越多，產品的預期收益就越高，這到底是噱頭還是讓利推廣呢？

　　團購人數(shù)越多預期收益越高

　　星展中國所推出的這款團購產品名為“星利”系列1323期——3個月人民幣結構性投資產品。與以往常見的理財產品團購所不一樣的，是這款產品采用了預期收益率與團購人數(shù)相掛鉤的方式。團購的設定為：當團購人數(shù)大于10人，少于50人時，產品的預期收益率為2.5%或5.3%；當團購人數(shù)在50人至100人之間時，產品的預期收益率為2.5%或5.4%；要是團購人數(shù)超過100人，產品的預期收益率為2.5%或5.5%。

　　當然，名為團購，但是理財產品的銷售也有著其特殊性。因此，星展中國的設定是投資者獲得團購預約券后仍需要到銀行的柜臺進行辦理，以全面了解產品的特性和風險。可以說，從目前的市場收益率水平來看，星展中國這次推出的團購產品具有一定的吸引力。但是，投資者想要單獨購買這款產品也是不可能的，星展規(guī)定，只有活動期間在星展中國新開立合格星展豐盛理財賬戶，且賬戶上余額大于或等于40萬元人民幣或等值方可團購這一產品。

　　提防“湊份子”投資風險

　　而在投資者之中，也有不少私下的“團購”，也就是“湊份子”投資。原因在于，很多銀行在進行產品銷售時，往往會根據(jù)投資的資金量來確定所對應的收益率，資金量越大、產品的收益率越高。此外，對于一些高風險的產品，銀行也會設置較高的資金門檻，以保證客戶的資產能力與產品風險相匹配。

　　為了跨越資金門檻，一些投資者采用團購湊份子的方式，將幾個人的資金集合以來進行投資，在實際的產品銷售中，一些銷售人員為了達到銷售目的，甚至鼓勵“湊份子”的方式。

　　事實上，這種“湊份子”的方式很容易傷害到投資者自身的權益，如在理財產品銷售合同的簽訂中，僅可以簽署一位投資者的名字，其他同樣出資的投資者難以使用合法的文件證明自己對理財產品的投資。另外，一旦理財產品出現(xiàn)問題，“湊份子”的投資者維權也有較大的困難。

　　今年在上海銀監(jiān)局《關于加強商業(yè)銀行代銷業(yè)務管理的通知》中，就特別“嚴禁多人共同出資但僅以單人名義購買的行為”，要求銀行在銷售前主動告知，并以醒目的方式提示客戶確認購買資金來源為自有資金。客觀來說，銀行對于“湊份子”投資仍然缺乏有效的控制手段，所以提醒投資者，切不可因小失大。（濱海時報）